Produits, services et avis sur RBS International Depositary Services S.A

À propos RBS International Depositary Services S.A

RBS International Depositary Services S.A. est un dépositaire constitué au Luxembourg, affilié à RBS International, qui fait partie du groupe NatWest, autorisé et supervisé par la Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF) pour agir pour le compte des UCITS domiciliés au Luxembourg et des fonds d'investissement alternatifs. Son mandat principal couvre la conservation des actifs (garde des instruments financiers et tenue de registres/vérification pour les actifs non gardés), le suivi des flux de trésorerie et la supervision des opérations clés des fonds telles que l'évaluation, la conformité à l'investissement et les souscriptions/réportions dans le cadre des directives UCITS V et AIFMD. La société gère une gamme de structures, y compris des SICAV, des FCP, des fonds de Partie II, des SIF et des RAIF, à travers des stratégies traditionnelles et alternatives telles que le capital-investissement, l'immobilier et les infrastructures, utilisant généralement un réseau de sous-dépositaires nommés et d'autres délégués soumis à une diligence raisonnable, un suivi continu et des contrôles contractuels. La responsabilité du dépositaire suit généralement la norme réglementaire de restitution stricte pour la perte d'instruments financiers déposés, sous réserve d'exceptions pour événements externes définis, tandis que les obligations de supervision s'étendent à l'identification en temps opportun et à l'escalade des violations ainsi qu'à la réconciliation des positions et des liquidités. Les arrangements opérationnels comprennent généralement la ségrégation des actifs, des comptes de trésorerie cartographiés dans des institutions approuvées, des interfaces de données avec les administrateurs et gestionnaires, et des rapports périodiques par le biais de canaux convenus (par exemple, fichiers ou SWIFT), avec une supervision quotidienne courante pour les UCITS et une fréquence alignée sur le cycle de négociation du fonds pour les AIF. L'intégration implique généralement des vérifications KYC/AML sur le fonds et ses parties dirigeantes, un examen de la documentation, une cartographie des actifs et des tests de connectivité ; les délais varient selon la structure, le mélange d'actifs et l'empreinte du marché. Les frais sont souvent négociés sur une base échelonnée par rapport à la valeur nette des actifs avec des minimums, plus des frais de transaction, de conservation et des frais de sous-dépositaires ainsi que des dépenses remboursables, et les termes contractuels abordent généralement les niveaux de service, la responsabilité, les indemnités et les mécanismes de sortie. Les considérations clés pour les clients potentiels incluent la couverture et le contrôle du réseau de sous-dépositaires, les capacités pour les actifs illiquides et la vérification de la titularité, les processus de réconciliation et de gestion des violations, les formats de reporting, les délais de coupure et les arrangements de contingence. Comme pour ses pairs, les facteurs de risque incluent le risque de contrepartie et le risque opérationnel au niveau du dépositaire et de ses délégués, le risque de marché et de règlement dans certaines juridictions, et d'éventuels conflits lorsque des entités du groupe fournissent des services connexes ; ceux-ci sont généralement gérés par la ségrégation, la gouvernance et les politiques de conflit d'intérêts exigées par la réglementation. Les services sont ciblés sur des clients professionnels et institutionnels, le traitement des données étant soumis à la loi luxembourgeoise et au RGPD.