UniCredit producten, diensten en beoordelingen

Over UniCredit

UniCredit is een pan-Europese bankgroep met hoofdkantoor in Milaan, die voornamelijk actief is in Italië, Duitsland (HypoVereinsbank), Oostenrijk (Bank Austria) en verschillende markten in Midden en Oost-Europa via lokaal gelicentieerde dochterondernemingen. De groep bedient particuliere klanten, MKB's en grote ondernemingen en biedt bedrijfs- en investeringsbankdiensten aan, waaronder kredietverlening, transactiebanking, markten en kapitaalmarktuitgiften, aangevuld met vermogenswervingen via derde partijen en bancassurance-samenwerkingen. De inkomsten worden aangedreven door netto rente-inkomsten en fee-inkomsten, waarbij het management zich richt op kostendiscipline en vereenvoudigde processen onder het UniCredit Unlocked-plan. De indicatoren voor activakwaliteit zijn in het bereik van lage enkelcijfers voor NPE gebleven, met dekking op niveaus die consistent zijn met Europese collega's, terwijl de CET1-kapitaalratio zich in het midden van de tien bevindt en de liquiditeitsmetrics (LCR/NSFR) ruim boven de wettelijke minima liggen; de financiering is verankerd door klantdeposito's en groothandelsuitgiftes door middel van gedekte obligaties, senior preferred/non-preferred, Tier 2, en AT1-instrumenten om aan MREL te voldoen. De bank heeft aanzienlijke uitkeringen nagestreefd via contante dividenden en aandeleninkoop, onder voorbehoud van goedkeuring door toezichthouders, naast voortdurende de-risking van de balans en vereenvoudiging van juridische entiteiten. Belangrijke risicofactoren zijn onder andere concentratie naar de economieën van Italië en CEE, blootstelling aan binnenlandse staatsleningen, gevoeligheid voor rente-normalisatie en kredietcycli, resterende blootstellingen gerelateerd aan Rusland onder actieve afbouw, en regelgevende en gedragsrisico's. Het bestuur volgt een model van toezicht door de raad, met een gecentraliseerd risicokader en lokale uitvoering. Duurzaamheidsbeleid omvat sectorale kredietbeperkingen en doelstellingen voor gefinancierde emissies, met voortdurende betrokkenheid bij blootstellingen aan energie-overgangen. UniCredit heeft investeringsgradering van grote instanties en houdt een openbaar gemaakte MDA-buffer aan; financiële doelstellingen en uitkeringen blijven afhankelijk van het genereren van inkomsten, marktomstandigheden en goedkeuringen van toezichthouders.