Commerzbank producten, diensten en beoordelingen

Over Commerzbank

Commerzbank AG is een Duitse universiteitsbank met hoofdkantoor in Frankfurt am Main, opgericht in 1870, genoteerd aan de Frankfurter Wertpapierbörse (DAX-lid; ISIN DE000CBK1001) en wordt toegezien onder het Enkel Toezichtmechanisme van de Europese Bankenunie. De groep richt zich op twee kernsegmenten: particuliere en kleine zakelijke klanten in Duitsland - waar het betaalrekeningen, betalingen, spaargelden, hypotheken, consumentenkredieten, effectenhandel en vermogensdiensten aanbiedt, ook via de geïntegreerde comdirect-franchise - en corporatieve klanten, die de Duitse middenstand en grotere bedrijven omvatten met kasbeheer, handelsfinanciering, leningen, markten en aan kapitaalmarkten gerelateerde diensten; het consolideert ook een meerderheidsbelang in het Poolse mBank S.A. Het distributiemodel combineert een verminderd lokaal filiaalnetwerk met digitale kanalen en mobiele apps; internationale dekking wordt onderhouden via vertegenwoordigingen en hubs in Europa, de VS en Azië ter ondersteuning van handels- en transactiebankieren. De winstgevendheid heeft geprofiteerd van hogere netto-rente-inkomsten en kostenmaatregelen sinds 2022, terwijl de risico kosten gevoelig blijven voor de Duitse en Poolse economieën; de bank heeft de uitkeringen aan aandeelhouders hervat onder voorbehoud van goedkeuring door de toezichthouder. De kapitaal- en liquiditeitsindicatoren zijn in grote lijnen in overeenstemming met grote EU-collega’s (CET1-ratio in de midden tien en een lage enkelcijferige NPL-ratio in recente rapportages), en de bank geeft MREL-geschikte instrumenten uit als onderdeel van haar resolutieplanning. De Bondsrepubliek Duitsland behoudt een significante minderheidsaandeel (ongeveer midden tientallen procenten) daterend uit de financiële crisis. Belangrijke structurele en cyclische risico’s omvatten blootstelling aan Duitse KMO’s en commercieel onroerend goed, kredietmigratie in een zwakker macro-omgeving, rechtszaken en erfproblemen bij mBank met betrekking tot Zwitserse frank-hypotheken, en uitvoering risico’s voortkomend uit voortdurende IT- en procesvereenvoudiging. Het bestuur wordt geleid door een Management Board onder leiding van CEO Manfred Knof en een Toezichtsraad voorgezeten door Jens Weidmann.